Renaissance Technologies: когда за дело берётся ученый
Фонд Renaissance Technologies постоянно на слуху. Каждое действие организации – результат скрупулезных расчетов. Своими успехами хедж-фонд обязан своему основателю – Джиму Саймонсу. Только в 2018 году детище Джима заработало более миллиарда долларов. И это, судя по всему, не предел.
Джим Саймонс родился в 1938 году недалеко от Бостона. С юных лет интересовался логическо-математическими задачами, например, парадоксом Зенона. Окончив школу, будущий основатель Renaissance Technologies поступил в Технологический университет Массачусетса, где изучал математику. В Беркли ученый за два года получил докторскую степень, читал лекции в университетах Массачусетса и знаменитом Гарварде. Но далее у Джима настала своего рода черная полоса, которая и привела к созданию бизнеса. Саймонса уволили за критику американской политики во Вьетнаме.
Как появился хедж-фонд Renaissance Technologies
В начале 60-х годов Джим Саймонс и его единомышленники инвестировали сбережения в производство напольных покрытий. Решение оказалось правильным, строительный рынок быстро рос. В 1974 у молодых инвесторов оказалось свободных 600 тысяч долларов. Общим решением средства были вложены в товарные фьючерсы. Нельзя сказать, что Саймонсу и его товарищам повезло, ведь решение об инвестициях оказалось плодом долгих расчетов. Но результат ошеломляет: уже через 7 месяцев на руках у инвесторов было 6 миллионов долларов. Произошло это благодаря резкому взлету контрактов на сахар.
Джим Саймонс решил основать фирму Monemetrics. Уже из названия понятна бизнес-модель компании: математические расчеты для торговли валютой. Позже Джим Саймонс и его коллеги усовершенствовали формулы – и они стали применимы для любого трейдинга. Таким образом, благодаря математикам Джиму Саймонсу и Джеймсу Эксу в 1998 году родился хедж-фонд Medallion.
Девяностые годы двадцатого столетия оказались счастливыми для нового бизнеса Саймонса и его соратников. 71% – доходность бизнеса Medallion в то время, когда индекс S&P 500 потерял полтора процента. 98,5% – рывок 2000 года. А в то же самое время S&P 500 упал на 10%. Среднегодовая доходность фирмы из 150 человек – 43,6%. При этом Саймонс в то время уже остался без партнеров, которые успешно основали свое дело.
Компания Renaissance Technologies появилась в 2005 году. Бизнес-модель фонда – инвестиции в американские корпорации, чьи акции торгуются на известных биржах. В 2014 году компания управляла средствами в размере 5 миллиардов долларов. А самым прибыльным оказался 2007 ($30 млрд). В 2015 появилась дочерняя компания – Renaissance Institutional Futures Fund. Ее специализация – фьючерсы, в том числе и на нефть.
Известно, что Джим Саймонс только раз потерял деньги. Произошло это в Medallion в 1999 году (минус 0,5%).
С 2010 Джим не принимает оперативного управления в бизнесе своих компаний. Директорские посты занимают бывшие программисты IBM Питер Браун и Роберт Мерсер. Именно айтишники, по мнению основателя фонда, лучше всего умеют считать. Состояние Саймонса в 2018 году составило 14 миллиардов долларов.
